冲突和挑战下的新一年——2024年中东、北非与欧洲前瞻

冲突和挑战下的新一年——2024年中东、北非与欧洲前瞻

2024年，中东、北非与欧洲将继续面临全球当前最受关注的两大冲突（俄乌战争、巴以冲突）所带来的影响。此外，在中东和北非，主权债务累积的国家将面临更困难的经济前景和企业经营环境，而另一些国家则将在实现经济多元化和创造投资机会的道路上大步前行。欧洲国家则将普遍遭遇经济、政治、安全等多重挑战。

中东和北非

巴以冲突的地区影响

决定2024年该地区发展前景的决定性因素之一将是地区领导人和政府能在多大程度上缓解巴以冲突的外溢影响，包括也门胡塞叛军袭击红海商船、美军中东基地遇袭等。海湾阿拉伯国家和埃及、约旦、伊拉克等都将继续努力防止冲突所带来的政治、经济和安全影响进一步蔓延。据报，阿拉伯国家正制定方案以结束巴以冲突，包括将沙特和以色列关系正常化作为重要筹码，但如何使态度强硬的以色列政府接受仍是一个难题。此外，一些“已知的未知事件”仍可能引发地区局势大幅升级（如以色列和黎巴嫩真主党的冲突扩大）。

两极化的地区经济轨迹

国际货币基金组织在1月31日发布的最新地区经济展望中将中东和北非的GDP增长预期从3.4%下调至2.9%。2024年，该地区预计将有一半国家陷入经济困境，导致付款拖延和拒付问题增加、外汇兑换和转移限制继续存在等，影响企业业务顺利开展。其中，埃及、突尼斯和约旦等国在2024年初的主权债务与GDP之比已经高达80-90%，而且偿债支出还在不断上升。国际货币基金组织强调，冲突和沉重的债务负担将使埃及、黎巴嫩和约旦面临经济下行风险。

相比之下，海湾阿拉伯国家合作委员会国家因强劲的非石油增长和适度的石油收入，将成为地区经济中的一抹亮色，同时也将为其他地区国家提供更多支持。

监管改革步伐加快

经济前景良好的地区国家将继续监管改革以吸引外国直接投资和促进经济多元化，包括沙特阿拉伯、阿曼、摩洛哥、阿联酋等。这些国家将加快监管改革步伐，增加可再生能源和氢能开发、酒店和旅游、科技和人工智能、制造等战略行业的投资吸引力。此外，这些国家还将在吸引外资方面展开竞争，为追求短期和长期回报的全球资本提供有利环境。

未知的伊拉克政治环境

在国内外挑战之下，伊拉克如何重塑国内政治和经济将是2024年该地区面对的一大不确定因素。随着伊朗支持的准军事组织在政治、经济和安全领域的影响力不断增强，其对于美国的行动也愈发频繁。对于伊拉克的政治精英而言，如何在国内政治和地区关系方面平衡与其的关系将在很大程度上决定今年该国的政治和安全格局。如果伊朗对伊拉克的影响力进一部提升，相关影响或将蔓延至更广泛的地区。

地区选举

与全球其他地区一样，中东和北非多国也将在2024年迎来大选。其中较为值得关注的是伊朗、毛里塔尼亚和阿尔及利亚。

今年3月，伊朗将迎来议会和专家会议选举。这是伊朗自2022年大规模抗议活动以来的首次选举，最终结果将影响这个地区大国的内外政策走向，且在地区层面的外溢效应也值得关注。由于西方国家的持续制裁，当地的商业环境将继续充满挑战。

毛里塔尼亚将于今年7月举行总统大选。该国有军事政变的历史，是萨赫勒地区最不稳定的国家之一。现任总统加兹瓦尼将争取下一个五年任期，但连任之路面临着改革进程缓慢、经济增长低迷、物价上涨等一系列挑战。

12月的阿尔及利亚总统选举可能会引发新一轮的反对派活动，因当局始终未能有效解决引发2019年抗议活动的民众不满。

欧洲

多国选举加剧政治不确定性

欧洲将在2024年迎来众多关键选举。除6月份的欧洲议会选举外，比利时、奥地利、葡萄牙、立陶宛、罗马尼亚、白俄罗斯、俄罗斯、格鲁吉亚、阿塞拜疆等国也已确定举行全国大选。同时，土耳其和德国的地方选举也将对两国的政治格局产生重大影响。此外，英国大选很可能在2024年10月举行，执政14年的中右翼保守党有极大可能输给中左翼工党。未来一年，集中的选举活动可能带来频繁的政府更迭，政府日常治理和政策连续性也会受到干扰，进一步加剧地区政治的不确定性。

弱势政府面临民粹主义挑战

2024年，即便在不举行大选的欧洲国家，执政担忧仍是关键的政治议题。尤其在弱势政府（执政党未占据议会多数席位和/或依赖不稳定执政联盟执政）主导的西欧地区，民粹主义倾向的政党在民意调查中的支持率不断上升，加剧政府对执政不稳的担忧。这种趋势一定程度上反映了社会普遍存在的不满情绪，加之生活成本压力未有明显缓解，未来可能引发更多抗议活动。

在德国，相当一部分选民支持对政治中间派就关键领域已经形成的共识发起挑战，且这一势头有增无减。德国政府不太可能在2024年遭遇重大挫折，但执政党寻求通过政策调整以赢回这些选民，因此政策不确定性将进一步加深。同样，法国总统马克龙也将集中力量稳定少数派政府，并希望从极右翼的国民联盟党吸引选民回流。在爱尔兰，左翼民粹主义新芬党的地位日益上升，执政的中间派政党可能在压力下被迫提前举行选举。

但意大利或许是个例外：右翼政府稳定性面临的最大威胁并非来自民粹主义反对党的挑战，而可能是2024年下半年的金融困境。由于公共债务水平上升且政府缺乏足够资源以支持高成本的改革措施，2024年意大利的市场波动可能加剧。

欧盟迎多事之秋

在6月6-9日的欧洲议会选举前，本届欧盟班子在收尾阶段将面临紧迫的立法挑战，目前仍有100多个立法项目悬而未决。未能完成的立法项目将不得不推迟至第四季度，即新一届欧洲议会和欧盟委员会上任之时。

在欧洲议会选举结果揭晓后，各政治团体或将陷入旷日持久的谈判进程，以确保欧盟职位的分配在政治、地域、性别等方面达到平衡。日前，欧洲理事会主席米歇尔宣布放弃参加欧洲议会选举，以专注于当前职责。此前，米歇尔宣布参选的消息引起广泛争议，因为这意味着他将提前卸任欧洲理事会主席一职，职位空缺将引发欧盟各国的新一轮博弈。

此外，2024年欧盟还将迎来两个重要的周年纪念：欧盟有史以来最大规模成员扩张20周年（2004年，塞浦路斯、捷克、爱沙尼亚、匈牙利、拉脱维亚、立陶宛、马耳他、波兰、斯洛伐克和斯洛文尼亚加入欧盟），以及欧元诞生25周年。类似的重大事件预计今年将不会发生，欧盟的扩员和重组进程将非常缓慢。

最后，尽管欧盟将继续在某些议题上与美国保持一致，但也将利用监管举措平衡与其他地缘政治力量的关系。未来一年，企业需关注的涉及地缘政治监管的领域包括国防、半导体、科技、数据保护、关键矿产、航空航天和气候等。

绿色监管立法不确定性加深

尽管众多气候专家预测2024年将是有记录以来最热的一年，但欧洲立法者仍不太可能推出明确且连贯的相关政策来应对气候变化。虽然在欧洲议会选举前，相关的监管立法进程可能有所推动，包括敲定《欧洲绿色协议》（该协议提出欧洲将于2050年在全球率先实现“气候中和”）的部分内容，但仍将面临选民和企业认为绿色监管法规实施成本过高所带来的不满。这将加剧监管方向的不确定性，并给企业的商业模式和投资决策带来愈发复杂的环境。

恐怖主义和仇恨犯罪威胁上升

我们在《2024年企业需关注的全球十大议题》中曾经提及，地缘政治事件将继续激发跨国和本土恐怖主义活动，且“混合、不明确和不稳定”（MUU）型的暴力极端主义有望进一步抬头。受网络激进主义的影响，此类袭击活动愈发跨越地域限制。去年捷克、德国和塞尔维亚的枪击事件表明，媒体对于美国校园枪击事件的报道影响了欧洲激进分子的行动。西欧和北欧国家发生MUU型袭击事件的风险较高，尤其是法国和德国。此外，巴以冲突爆发后，反犹太主义和仇视伊斯兰教的仇恨犯罪事件也急剧增加。

关键基础设施存在遇袭风险

自2022年初以来，西欧各地已发生数起破坏关键基础设施的事件，但未有人声称对此负责。这些破坏行为手段复杂、隐蔽性较强，且似有意控制了行动力度以避免事件过分升级。基于这些特点，国家行为体被指为实施者。相比之下，环保活动人士的破坏行为通常简单而直接，如关闭偏远地区的管道阀门等，并会在网络上公开宣称对事件负责。

未来一年内，环保活动人士和国家行为体仍有较强意愿破坏海陆能源基础设施。能源企业将会面临运营挑战，但相关威胁还不足以构成能源供应的系统性中断。

地缘动荡加剧供应链风险

从历史经验看，欧洲供应链极易受地缘政治事件的影响，如近期也门胡塞武装在红海区域袭击过往商船尤其对欧洲供应链构成严重威胁。由于经由红海区域通向欧洲的集装箱船只的遇袭威胁最高，船舶运营商和贸易商可能会将增加的成本转嫁给欧洲消费者，造成商品价格上涨。据欧洲农业和农产品贸易联络委员会估计，红海危机可能会影响欧盟价值700亿欧元的农产品进出口。